Дисклеймер от Proximity Labs:
Proximity Labs является держателем токенов $NEAR, $AURORA и остальных токенов или инвестиций, связанных с упомянутыми в этой статье протоколами или проектами.
Содержащиеся в данной статье комментарии и информация не должны быть истолкованы как рекомендация купить или продать какой-либо токен или же воспользоваться каким-либо протоколом.
В данной статье также приводятся будущие прогнозы относительно сторонних проектов, которые не контролируются составителями, и по этой причине реальное развитие событий может существенно отличаться от ожиданий, описанных в этих прогнозах, по ряду причин, включая те, которые не зависят от авторов. Содержимое данной статьи отражает мнение ее авторов и представлено исключительно в информационных целях. Статья не является и не должна рассматриваться как совет по инвестициям.
I. Роль Proximity в экосистеме NEAR
II. Итоги NEAR DeFi 2022
1. Децентрализованная и некастодиальная ончейн торговля набирает обороты
2. Центральный лимитированный регистр ордеров (“CLOBs”)
3. Капиталоэффективные АММ децентрализованных бирж: Концентрированная ликвидность, гибридные АММ, бессрочные фьючерсные контракты на основе LP
4. DEX-агрегаторы
5. Денежные рынки: Общественные пулы кредитования, p2p-кредитование на основе книги ордеров, маржинальная торговля и займы, не подлежащие ликвидации, с использованием опционных стратегий
6. Ликвидный стейкинг
7. Инфраструктура для поддержания активно развивающейся экосистемы
Интероперабельность
Стейблкоины
Кошельки
Инструментарий для управления портфелем
Аналитика
Сервисы для обмена фиатных денег на криптовалюту
III. Перспективы на 2023 год
Так как 2022 год подходит к концу, Proximity хотелось бы отметить наиболее значимые DeFi тренды этого года и рассказать о том, как они появились в экосистеме NEAR DeFi.
Роль Proximity в экосистеме NEAR
Proximity начала свою деятельность год назад с целью помочь талантливым разработчикам сформировать здоровую и надежную экосистему протоколов, команд и инфраструктуры DeFi с открытым исходным кодом на блокчейне NEAR. Роль Proximity заключается в оказании комплексной финансовой, технической и консультационной поддержки экосистемы NEAR DeFi для достижения этой цели.
Для выполнения этой задачи Proximity получила грант в размере 40 миллионов токенов $NEAR от Фонда NEAR. За прошедшие 14 месяцев Proximity распределила ~8 миллионов $NEAR посредством инвестиций, грантов и других инициатив. Помимо оставшихся $NEAR, которые будут задействованы и распределены в течение нескольких лет, у Proximity имеются еще активы в стейблкоинах, которые обеспечат работу компании на протяжении нескольких лет.
За прошлый год деятельность Proximity претерпела значительные изменения.
Среди ключевых инициатив, которые были инициированы Proximity, можно выделить следующие:
▫️Исследовательская работа и разработка проектов с открытым исходным кодом: NETH, компоненты NEAR (например, NEAR Social) и другие;
▫️Предоставление необходимых ресурсов в виде грантов, инвестиций и консультационной поддержки более чем 40 талантливым командам и разработчикам, таким как: Ref, Orderly, Spin, Tonic, Bastion, Derivio и Aurigami;
▫️Совместный фонд Orderbook Fund с Orderly, Tonic и Spin в размере $10 млн., для поддержки лучших команд, создающих DeFi продукты на базе книги ордеров;
▫️Публикация результатов исследований, таких как анализ технологии NEAR и его потенциала для DeFi;
▫️Поддержка ключевых инфраструктурных проектов, таких как: мосты, сервисы для обмена фиатных средств на криптовалюту, кошельки, аналитика и т.д;
▫️Поддержка экосистемы Aurora с помощью пула в 25 миллионов токенов $AURORA, предоставленного Aurora DAO.
В новом году основное внимание по-прежнему будет направлено на поддержку и рост количества талантливых команд и проектов в нашей экосистеме, а также на то, чтобы NEAR продолжал занимать лидирующие позиции с точки зрения удобства для пользователей и разработчиков.
Планы и цели Proximity Labs на 2023 год
Цели на 2023 год следующие:
▫️Сделать NEAR сетью фактически мирового уровня для различных вариантов бирж на базе книги ордеров, с ведущими в отрасли децентрализованными биржами.
▫️Компоненты NEAR позволят реализовать самый надежный, полностью децентрализованный опыт развертывания фронтенда, включая полную поддержку Ethereum и его протоколов L2 (см. виджеты near.social для предварительной демонстрации);
▫️NEAR (и в ближайшее время NEAR OS) превратится в стартовую страницу и точку входа в Web3, обеспечивая плавное, безопасное и надежное знакомство и использование самых популярных продуктов Web3 с любого устройства.
Более подробную информацию о NEAR OS можно будет получить в ближайшее время.
Если вы заинтересованы в содействии для достижения вышеуказанных целей или считаете, что можете внести значимый вклад в экосистему NEAR DeFi, пожалуйста, напишите об этом в Proximity или свяжитесь с ними через сайт.
Децентрализованная и некастодиальная ончейн торговля набирает обороты
В мае 2022 года мы с вами стали свидетелями масштабного коллапса $LUNA/$UST и сопутствующей этому явлению ситуации на рынке, в результате чего 3AC, Voyager, Celsius, BlockFi и другие известные кредиторы оказались неплатежеспособными. Недавний инцидент с FTX и Alameda снова шокировал рынки, заставив многих задуматься о том, достигли ли мы дна или впереди нас ждут новые потрясения.
В результате произошедших событий стало ясно одно: построение будущего на основе децентрализованного некастодиального подхода имеет первостепенное значение. В ноябре объемы торгов на децентрализованных биржах выросли, что, в сочетании с более совершенными протоколами и эффективными механизмами управления капиталом, послужило поводом для отказа от централизованных игроков. В компании Proximity считают, что будущее финансовой сферы будет за протоколами, которые смогут обеспечить конкурентоспособный опыт работы, подобный централизованному, сохранив при этом основные ценности автономного хранения и децентрализации. С учетом этого NEAR имеет все шансы стать ведущим блокчейном для трейдинга.
Данный подход реализуется на примере таких бирж, как Orderly Network, Spin и Tonic, а также капиталоэффективных AMM децентрализованных бирж с функциями, подобными централизованным биржам, таких как Ref Finance v2 с использованием дискретизированной ликвидности AMM и лимитных ордеров.
Центральный лимитированный регистр ордеров (CLOBs)
За третий квартал в сети NEAR появились три сильные платформы для торговли с помощью ордеров:
Orderly Network позиционирует себя как инфраструктурный компонент для книги ордеров с системой оценки рисков, механизмом согласования и совместной ликвидностью, позволяющий создавать на ее основе различные фронтенды.
В качестве таких продуктов могут выступать спотовые децентрализованные биржи, фьючерсные контракты, кредиты/займы и даже ERC20 токены на Aurora могут быть доступны для торговли на Orderly с помощью поддержки EVM через кросс-контрактные вызовы.
Orderly была запущена в основной сети всего пару месяцев назад с появлением WOOFi DEX, который предлагает спотовую торговлю, за это время ее совокупный объем достиг $130 млн. с ликвидностью более $5 млн., с 4,8 тыс. уникальными пользователями, внесшими депозиты на сумму более $8 млн. и совершившими более 192 тыс. транзакций. В январе 2023 года ожидается запуск бессрочных фьючерсных контрактов и других продуктов.
Spin — полностью ончейн децентрализованная биржа со спотовой торговлей и торговлей бессрочными фьючерсными контрактами в основной сети NEAR, а также опционами, которые скоро появятся.
Spin в этом году объявили о сотрудничестве с Calimero Network для работы на отдельном приватном шарде, чтобы обеспечить до 200 тысяч TPS (транзакций в секунду), а в настоящее время они привлекают пользователей с помощью эирдроп кампании для ранних последователей. Spin насчитывает около 9,1 тыс. уникальных пользователей (+64% за последние 30 дней), было проведено более 417,000 транзакций на спотовой торговле и 565,000 транзакций на перпах.
Tonic — это децентрализованная биржа с открытым исходным кодом и полностью ончейн книгой ордеров, спотовой торговлей, а до конца года появятся и бессрочные фьючерсные контракты. Сейчас у Tonic 1,3 тыс. пользователей (+125% за последние 30 дней) и более 414,000 транзакций.
Tonic дал толчок росту своей экосистемы, интегрировав CellFi — децентрализованный провайдер ликвидности для CLOB DEX с помощью ботов, позволяющий задействовать специальные торговые стратегии, DCA и TWAP ордера и др.
Ончейн активность децентрализованных бессрочных фьючерсных контрактов и опционов значительно возросла в 2022 году во всех сетях, и с точки зрения Proximity, эта тенденция сохранится и в 2023 году.
В 2023 году на NEAR будут широко представлены фьючерсные контракты: у Spin они уже работают в основной сети, Tonic запустят их до 2023 года, а Orderly планирует запустить в начале первого квартала 2023 года.
В рамках обязательств Proximity по развитию надежной экосистемы ордербуков на NEAR, совсем недавно был запущен фонд в размере $10 млн для проектов по использованию и развитию существующей инфраструктуры центрального лимитированного регистра ордеров (CLOB), предоставляемой этими протоколами. Если вас заинтересовало такое предложение, пожалуйста, обращайтесь по этой ссылке.
Устранение пробелов: Капиталоэффективные децентрализованные биржи с автоматическим маркетмейкером
Несмотря на то, что центральный лимитированный регистр ордеров представляет собой более капиталоэффективный способ торговли, AMM на NEAR в этом году также добились успехов, чтобы сократить разрыв между CEX и DEX.
Если вам доводилось торговать на Uniswap V3, вы наверняка заметили, что вам не требуется большая ликвидность, чтобы предотвратить сильное влияние на цену. Концентрированная ликвидность позволяет поставщикам ликвидности предоставлять ликвидность в более узких диапазонах.
Ref Finance совсем недавно запустила V2 с моделью концентрированной ликвидности нового поколения под названием Discretized Liquidity AMM (DLAMM), позволяющей выставлять лимитные ордера с практически нулевым проскальзыванием. Помимо этого, Ref поддерживает возможность агрегации ликвидности между несколькими сетями через межсетевые вызовы контрактов между Ref, в сети NEAR, и другими биржами в сети Aurora, такими как Trisolaris, благодаря настоящей кроссчейн-совместимости, которую предлагает NEAR.
Другой предстоящий капиталоэффективный автоматический маркетмейкер на NEAR — Veax.
Это гибридная децентрализованная биржа с AMM, привлекшая $1,2 млн, которая принесет набор торговых продуктов традиционного финансового рынка в DeFi. Наиболее перспективными функциями данного проекта являются: адаптируемые пулы ликвидности, истинная маржинальная торговля и деривативы, пользовательский интерфейс с книгой ордеров, а также внебиржевые сделки и аукционы с использованием смарт-контрактов для торговли неликвидными токенами.
Что касается Aurora, то на ее стороне представлены три интересных протокола для трейдинга:
▫️Arctic также поддерживает модель DLAMM DEX и сотрудничает с Ref для реализации V2.
Arctic собирается запустить нативный токен $ARC и собственную модель veNFT в 2023 году.
▫️Derivio разрабатывает платформу для деривативов на основе поставщиков ликвидности институционального уровня, которая предложит маржинальную торговлю бессрочными контрактами, бинарными опционами и торговлю на основе процентных ставок с динамической системой защиты провайдеров ликвидности, нейтральной по отношению к рынку.
▫️Holdr — дружественный форк Balancer. Это автоматизированный менеджер портфеля и торговая платформа, предоставляющая возможность провайдерам ликвидности смягчить непостоянные потери и воспользоваться преимуществами портфелей с автоматической ребалансировкой, аналогичных традиционным индексным фондам.
DEX-агрегаторы
С учетом разнообразия возможных вариантов для торговли DEX-агрегаторы становятся важнейшей частью экосистемы. На NEAR в 2022 году были запущены два агрегатора, Perk и Arbitoor, позволяющие пользователям вести торговлю не только через пулы AMM, но и через CLOB, а в будущем — на Aurora и на различных шардах. Fluxus Finance также собирается в скором времени запустить свой DEX-агрегатор в основной сети NEAR, вместе с другими DeFi-продуктами, такими как собственный портфолио-трекер, автоматический компаундер и хранилища.
С учетом функции дискретизированной ликвидности Ref Finance V2, гибридного AMM от Veax, трех бирж с книгой ордеров и торговых платформ на базе Aurora, пользователи могут быть уверены, что получат оптимальные цены при торговле на NEAR.
Perk также позволит пользователям автоматически управлять позициями поставщика ликвидности в протоколах с концентрированной ликвидностью и агрегировать доходность с денежных рынков, чтобы извлечь максимальную выгоду из доходного фермерства.
Денежные рынки
Даже несмотря на снижение спроса на кредитование и привлечение заемных средств на падающем рынке, децентрализованные денежные рынки подтвердили свою значимость в нынешнем году, учитывая падение крупных институциональных кредиторов и связанные с этим проблемы банкротства.
Экосистема NEAR располагает тремя основными денежными рынками: Burrow на NEAR; Bastion и Aurigami на Aurora. Согласно данным на 19 декабря, Burrow располагал $17 млн TVL и $3 млн займов; Bastion обладал $50 млн TVL и $6 млн займов; а TVL Aurigami был равен $8 млн и $2,5 млн займов.
В общей сумме TVL денежных рынков в NEAR составлял $75 млн, а общая сумма кредитов — $11,5 млн, обеспечивая коэффициент использования на уровне 15,3%. (Источник: DeFiLlama)
На 2023 год поставлена задача сформировать реальный и устойчивый спрос на денежных рынках, например, с помощью маржинальной торговли, и создать более эффективные механизмы управления капиталом благодаря композитности, присущей биржам на базе книги ордеров и AMM.
В 2023:
▫️Orderly планирует запустить пулы кредитования для сообществ, где провайдеры ликвидности будут предоставлять активы маркетмейкерам, получая при этом одностороннюю ликвидность с устойчивой доходностью, а также это позволит выдавать займы peer-to-peer (p2p) на основе книги ордеров, оптимизируя APR как для кредиторов, так и для заемщиков.
▫️Omomo Finance, дочернее подразделение Blaize.tech и новый денежный рынок на NEAR, собирается предложить торговлю с кредитным плечом и лимитными ордерами с нулевым проскальзыванием поверх бирж на NEAR, начиная с V2 концентрированных пулов ликвидности Ref.
При этом будут задействованы позиции из пула кредитования, а комиссия будет равна 0%, так как получить их можно будет обратно в качестве LP-токенов.
▫️Cora Protocol намерена предложить займы с единовременной комиссией, не подлежащие ликвидации, представив новый примитив DeFi: протокол кредитования на основе опционных стратегий. Протокол опирается на методы количественного финансового анализа для определения оптимальной суммы займа, платы за обслуживание займа и связанного с этим риска. Они недавно запустились в тестовой сети на Aurora.
Ликвидный стейкинг
В 2022 году на NEAR появились Linear Protocol и Stader (от Terra), которые дополнили Meta Pool. Благодаря наличию трех вариантов ликвидного стейкинга пользователи могут диверсифицировать риски и оптимизировать свои торговые и фермерские стратегии.
Три протокола предлагают собственные производные активы: $LiNEAR ($4,3 млн), $NEARX ($2 млн) и $stNEAR ($12,5 млн), соответственно, которые распределяют ваши застейканные токены $NEAR между различными пулами валидаторов. Данные активы могут быть легко использованы в протоколах кредитования/заимствования в качестве залога, для торговли в AMM и книге ордеров, и даже для работы с кредитным плечом в таких протоколах, как PembRock.
Инфраструктура для поддержания активно развивающейся экосистемы
События 2022 года показали, что мир криптовалют развивается, все больше превращаясь в многоцепочечный мир. Proximity внесла активный вклад в огромный рост экосистемы NEAR, обеспечив мосты, возможность ввода/вывода фиатных средств, стабильные монеты, кошельки и многое другое.
Интероперабельность
Rainbow Bridge, работающий между NEAR, Aurora и Ethereum, по-прежнему остается одним из самых безопасных и надежных мостов в мире криптовалют, успешно пресекая попытки атак и запустив программу “bug bounty” в размере $1 млн. Согласно Nansen, общий размер перемещенных активов превысил $3,3 млрд. и насчитывает более 15 700 уникальных пользователей, заняв 4-е место по количеству перемещенных активов после Polygon, Axie и Arbitrum и опередив Optimism. На конференции NEARcon было объявлено, что коннектор Rainbow Bridge для нативных токенов NEAR введен в эксплуатацию, а это значит, что пользователи смогут перевести любой нативный токен NEAR в сеть Ethereum.
Тем не менее, развивающаяся экосистема включает в себя различные варианты, которые адаптируются к требованиям пользователей. Так, в прошлом месяце к экосистеме NEAR присоединился Multichain, ведущий мост как по объему, так и по TVL, с первоначальной общей ликвидностью в размере более $30 млн. Отныне можно быстрее переводить активы между NEAR и другими 15+ сетями, включая Arbitrum, Polygon, Avalanche, Aptos и другие, особенно при проведении операций с NEAR на Ethereum. Вместе с Allbridge, Wormhole и Rainbow Bridge, Multichain открывает новые возможности для подключения к экосистеме NEAR. Эта интеграция происходит как нельзя вовремя: биржи с книгой ордеров и Ref v2 открывают широкие возможности торговли для трейдеров и маркетмейкеров, которым необходим доступ к быстрым, дешевым и безопасным вариантам межсетевого взаимодействия, а также к отличным стратегиям арбитража и ребалансировки.
Стейблкоины
По иронии судьбы, одной из лучших стратегий в этом году было держать доллары США взамен любой другой валюты. Для жителей стран, страдающих от гиперинфляции, USD доступен с помощью блокчейна в виде USDC от Circle, Binance — BUSD, Tether — USDT и других. Именно удобство, благодаря которому люди могут получить доступ к доллару США, является одним из основных преимуществ DeFi, и поэтому развитие инфраструктуры стейблкоинов в экосистеме NEAR является важным шагом.
На сегодняшний день нативный $USDT уже запущен на NEAR, также он доступен на бирже Bitfinex (а скоро появится и на других ведущих CEX) и его можно перевести с помощью Multichain.
Ref Finance успешно развернула новый пул с нативным $USDT, а Tonic планирует запустить бессрочные фьючерсные контракты с нативным $USDT. Кроме того, компания Circle обещала, что в начале 2023 года на NEAR будет развернут нативный $USDC.
Кошельки
По сравнению с прошлым годом когда на NEAR было доступно всего несколько кошельков, в 2022 году появилось большое количество различных вариантов. В экосистеме NEAR представлены веб-кошельки (NEAR Wallet, MyNearWallet), кошельки в виде расширений для браузеров (Sender, Nightly, Meteor), мобильные кошельки (Here, Opto), аппаратные кошельки (Ledger), институциональные кошельки (Fireblocks, BitGo) и даже Ethereum-кошельки, такие как MetaMask с использованием NETH, о котором было объявлено буквально несколько дней назад.
NETH — разработка Proximity — представляет собой смарт-контракт, позволяющий вашему Ethereum аккаунту подписывать транзакции и удаленно управлять вашим сопряженным NEAR аккаунтом, что обеспечивает прямое взаимодействие с приложениями NEAR с помощью вашего Ethereum кошелька.
Данный функционал совместим с MetaMask, и его уже можно использовать в таких приложениях, как Ref или Burrow. Более подробную информацию о NETH, в том числе о том, как создать и зарегистрировать аккаунт, можно найти по этой ссылке.
Благодаря разнообразию программных и аппаратных решений в сочетании с инновационными функциями, например, транзакциями с использованием привязанного номера телефона вместо адреса (Here Wallet), интегрированными в кошелек DeFi сервисами (Meteor), поддержкой институционального класса и совместимостью с Ethereum (NETH<>MetaMask), NEAR предоставляет лучшие возможности для входа в систему, когда речь идет о кошельках. А уже скоро, в 2023 году, появятся аккаунты с нулевым балансом, так что при первоначальной настройке аккаунта вам не понадобится ни одного $NEAR для оплаты стоимости хранилища.
Более того, с релизом плагина NEAR Wallet Selector от Pagoda процесс интеграции кошельков для приложений упростился, а также появился единый интерфейс для выбора кошельков на NEAR.
*NETH не имеет никакого отношения к MetaMask или ее основной компании Consensys Software, Inc.
Инструментарий для управления портфелем
Вдобавок к улучшенному пользовательскому опыту, который обеспечивают кошельки, в 2022 году в NEAR также были представлены инструменты по управлению портфелем. Самыми заметными стали Pulsar и Leap Wallet, представившие свои сервисы для мониторинга и управления портфелем для NEAR, причем оба сервиса пришли непосредственно с Terra.
Теперь вы можете отслеживать свои активы по различным кошелькам и получать информацию о заемных средствах, позициях в DeFi, NFT, о результатах деятельности за определенный период времени, подключать уведомления и многое другое.
Аналитика
Pikespeak.ai — запущенный прошлым летом — это Nansen в NEAR.
Приложение предоставляет доступ к оперативным и архивным ончейн данным с возможностью визуализации наиболее фундаментальных сценариев использования Web3: DeFi, ДАО, NFT, гейминг и т.д.
С его помощью можно отслеживать: вызовы контрактов, приток и отток средств в/из приложений, контролировать активность кошельков, развернутых контрактов, работу валидаторов NEAR и многие другие ончейн данные. Интеграция проекта с Aurora и Ethereum планируется в начале 2023 года.
Сервисы для обмена фиатных денег на криптовалюту
Возможность ввода/вывода фиатных средств крайне важна для того, чтобы снизить начальный барьер для входа в мир криптовалют и обеспечить их массовое принятие. В 2022 году в экосистеме NEAR появилось несколько подобных решений. Помимо Moonpay, который до сих пор был основным решением в NEAR, появились решения от Transak, Ramp и Onramper.
Transak, в частности, уже интегрирован в Ref Finance, позволяя осуществлять обмены на уровне приложения.
Перспективы на 2023 год
Для NEAR 2022 год стал годом стремительного роста: число кошельков выросло с 2 миллионов до 20 миллионов, количество транзакций превысило 250 миллионов, а активность разработчиков росла как в период “бычьего”, так и “медвежьего” рынка. Можно с уверенностью сказать, что проведенный отчет за год, даже в рамках DeFi, далеко не полный, и еще много чего скрывается под покровом.
На этой ноте, перечислим несколько вещей, на которые стоит обратить внимание в DeFi на NEAR и Aurora в 2023 году:
▫️Децентрализованная инфраструктура на базе книги ордеров: бессрочные фьючерсные контракты на Tonic, бессрочные фьючерсные контракты и многое другое на Spin, бессрочные фьючерсные контракты и пулы кредитования на Orderly, и процветающая экосистема продуктов DeFi, построенная на базе всего вышеперечисленного.
▫️Грядущие запуски проектов в начале 2023 года: Veax и Omomo (NEAR-нативный вариант), Derivio и Cora (Aurora).
▫️Стейблкоины: полная интеграция нативных $USDT и $USDC в топовые централизованные биржи(это значит, что пользователи смогут пересылать данные стейблкоины в нативной сети NEAR Protocol), мосты, платежные решения для покупки криптовалюты за фиат и DeFi-протоколы.
▫️Децентрализованные фронтенды для DeFi посредством NEAR Social и NEAR OS.
С наступающими праздниками — до встречи в новом году!
Источник: https://medium.com/@ProximityFi/a-year-in-review-near-defi-in-2022-d3b3da093250
